Die Gemeinde liegt etwa 13 Kilometer südwestlich von der Kreisstadt Schleswig entfernt. Der Ort liegt in der Nähe vom Margarethenwall des Danewerks.

Das Danewerk ist das größte historischen Bodendenkmal Nordeuropas und lädt zum Wandern und Radwandern geradezu ein. Die geringe Entfernung zur Kreisstadt Schleswig hat wohnbaulich immer mehr an Bedeutung zugenommen. Ellingstedt wurde zwischen 1958 und 1977 zwölf mal als „Schönes Dorf“ ausgezeichnet.